O Que São e Como Investir em ETFs de Criptomoedas?

O bitcoin e as criptomoedas já se tornaram uma realidade dentro do mundo dos investimentos. Com rendimentos atrativos mesmo após as grandes desvalorizações enfrentadas pelas principais criptomoedas do mundo nos últimos meses, estes ativos vêm chamando a atenção dos novos investidores, que cada vez mais procuram por novas maneiras de investir nestas moedas. Se você já acompanha o mercado há algum tempo, deve saber que as exchanges de criptomoedas são as mais comuns e utilizadas para a realização de investimentos, sejam elas nacionais, internacionais ou mesmo as exchanges descentralizadas. Além das conhecidíssimas exchanges, outra opção interessante são os fundos de investimento em criptomoedas, uma forma de investimento para quem não pode acompanhar as movimentações do mercado.

Nos últimos dias, mais uma forma de investimento em bitcoin e criptomoedas tem conquistado espaço no Brasil, que são os ETFs de criptomoedas (Exchange Traded Funds). Com o lançamento de alguns ETFs já na próxima semana, cresceu a busca dos investidores por esta forma de investimento, procurando como e quais são as vantagens de investir em ETFs. Com base nisso, vamos apresentar a seguir as principais informações para quem deseja investir em ETFs, incluindo as formas de investimento e quais são os ETFs de bitcoin e criptomoedas disponíveis no Brasil.

O que é um ETF?

O primeiro passo para conhecermos melhor os ETFs de bitcoin e criptomoedas é compreender corretamente o que é um ETF. Como mencionamos no tópico anterior, ETF é a sigla em inglês para Exchange Traded Funds. No Brasil, estes ETFs são popularmente conhecidos como fundos de índices, e isso se deve ao funcionamento dos ETFs. De uma forma simplificada, os Exchanges Traded Funds se baseiam em índices da Bolsa de Valores. Por exemplo, os ETFs do Brasil seguem o Índice Bovespa, que é o principal índice da bolsa de valores brasileira. Desta maneira, podemos afirmar que que os ETFs são conjuntos de ações que copiam o desempenho de um determinado índice, como o Ibovespa.

Apesar de não tão populares no Brasil, os ETFs possuem muita popularidade em alguns países do mundo. Criados na década de 1980 nos Estados Unidos, os ETFs foram lançados em 2004 no Brasil e possuem um mercado relativamente pequeno, apesar de terem chamado a atenção recentemente pelos fundos de criptomoedas.

Como funciona um ETF de criptomoedas?

Antes de tratarmos especificamente sobre os ETFs de criptomoedas, é interessante compreendermos como funciona um ETF. Aqui no Brasil, o principal índice da B3 é o Ibovespa, que é composto por uma carteira teórica com as ações que possuem o maior volume de negociação no Brasil. Neste caso, os ETFs negociados no Brasil acompanham o Ibovespa. Já para os ETFs de criptomoedas, a lógica é mantida, ou seja, estes fundos acompanham as cotações das principais criptomoedas do mundo.

Os ETFs de criptomoedas são gerenciados pela chamada gestão passiva, uma vez que estes índices são baseados nos índices da Bolsa de Valores. Os índices mais conhecidos e utilizados mundialmente como referências para os ETFs de criptomoedas acompanham as cotações das principais moedas digitais. Alguns destes índices, para que você tenha conhecimento, são: Índice de bitcoin dos contratos futuros do Chicago Mercantile Exchange (CME), Nasdaq Crypto Index (NCI), SP Bitcoin Index, S&P Ethereum Index e S&P Crypto Mega Cap Index. Mas não se preocupe, uma vez que comentaremos sobre estes índices adiante.

E quais são as vantagens de investir em ETFs de criptomoedas?

Antes de comentarmos sobre os principais fundos de bitcoin e criptomoedas do mercado brasileiro, é muito importante que você conheça as vantagens desta categoria de investimento. Afinal, devemos estar cientes das vantagens de cada categoria para selecionarmos aquela que apresenta os melhores benefícios para a nossa situação. Dito isso, veja a seguir as principais vantagens dos ETFs:

• Taxas de administração menores: Uma das principais e mais conhecidas vantagens dos ETFs em relação aos fundos de investimentos em criptomoedas são as taxas de administração menores. De uma forma geral, os fundos de investimentos ativos e passivos possuem taxas de administração maiores que os ETFs, o que torna estes fundos de índices atrativos para investidores que desejam maximizar o lucro.

• Acessibilidade: Outra vantagem extremamente importante dos ETFs de bitcoin e criptomoedas é a sua acessibilidade. Uma das primeiras atividades de um investidor é aprender a negociar ações e ETFs na Bolsa de Valores brasileira, a B3. Diante disso, você criará uma conta em uma corretora que opere nesta bolsa de valores e começará a negociar as ações, de uma forma simples, segura e prática. Com os ETFs, você negociará bitcoin e criptomoedas através da B3, o que gera muita segurança por parte dos investidores que não conhecem muito sobre esta modalidade de investimento. Apesar disso, ressaltamos que criar uma conta nas principais exchanges do brasil e do mundo é uma tarefa muito simples e segura, basta procurar sempre instituições de confiança e conhecidas no mercado.

• Instituições reguladas: Embora possam seguir códigos próprios e possuam muita credibilidade no mercado, as exchanges de bitcoin e criptomoedas não são reguladas, o que ocorre para as corretoras de ações. Sendo assim, ao investir em criptomoedas por meio de ETFs, você terá ainda mais segurança!

• Diversificação: Por fim, temos mais uma vantagem extremamente atrativa dos ETFs para os investidores, que é a diversificação dos investimentos. Com os Exchange Traded Funds, você poderá diversificar ainda mais a sua carteira de investimentos de uma forma extremamente simples. Além disso, alguns dos ETFs brasileiros possuem uma diversificação das criptomoedas utilizadas (como bitcoin, ethereum e assim por diante), que certamente irão te ajudar a minimizar ainda mais os riscos e potencializar os ganhos com as criptos.

• Disponibilidade para investidores comuns: Outra vantagem que torna os ETFs muito interessantes é a disponibilização destes fundos para investidores “comuns”. Isso porque, de acordo com a CVM, apenas investidores “qualificados” poderiam ter contato com fundos com 100% de alocação em bitcoin. Quando falamos em investidores “qualificados”, estamos falando daqueles que possuem pelo menos 1 milhão de reais em patrimônio aplicado. Sendo assim, podemos afirmar que os ETFs democratizam o acesso aos fundos com 100% de alocação em bitcoin, assim como ocorre para outras situações.

Como você pôde observar, os ETFs apresentam uma série de vantagens muito interessantes e competitivas, o que fez com que a procura por estes fundos de índice aumentasse desde a divulgação do seu lançamento na B3. Vamos então conhecer os ETFs que estarão á disposição dos investidores neste momento!

Quais ETFs de criptomoedas que estão disponíveis na B3?

Depois de apresentadas as principais vantagens dos ETFs, assim como o seu funcionamento, chegou a hora de conhecermos os Exchange Traded  Funds de bitcoin e criptomoedas que possuímos no mercado. Você já deve ter acompanhado nestes últimos dias que um fundo 100% alocado em bitcoin (QBTC11) será lançado no próximo dia 26 na B3, mas já existe um ETF de criptomoedas extremamente popular na B3, que é o HASH11. Desta maneira, vamos conhecer um pouco mais sobre estes dois fundos!

• HASH11: Começaremos pelo primeiro ETF de criptomoedas do Brasil. O HASH11, que foi desenvolvido pela gestora Hashdex em parceria com a NASDAQ, é um dos fundos mais conhecidos no país e replica o fundo Nasdaq Crypto Index (NCI) que, como mencionamos no início da publicação, é um dos principais fundos de índice de criptomoedas do mundo. O fundo HASH11 é composto por 6 das principais criptomoedas existentes no mercado, nas seguintes proporções: bitcoin, que ocupa a maior fatia deste ETF (78,61%), ethereum (16,86%), litecoin (1,58%), chainlink (1,27%), bitcoin cash (1,03%) e stellar lumens (0,65%). O ETF teve tanto sucesso no Brasil que, desde a sua estreia na bolsa no dia 26/04, já conta com mais e R$ 1,5 bilhão de patrimônio líquido, o que faz do HASH11 o segundo maior ETF do Brasil!

• QBTC11: Já o ETF QBTC11 será mais uma alternativa interessante e importante para quem deseja investir em bitcoin através da Bolsa de Valores brasileira. Utilizando o índice CME CF Bitcoin Reference Rate, que é um dos índices mais conhecidos do mundo, você poderá investir em um fundo de índice com 100% de alocação em bitcoin. De acordo com as informações da Comissão de Valores Mobiliários (CVM), as cotas deste fundo começarão em R$ 100,00 e farão a sua estreia no próximo dia 26! Com isso, você terá mais um ETF importantíssimo de criptomoedas na bolsa brasileira, e poderá investir totalmente na principal criptomoeda do mundo!

Desta maneira, apresentamos nesta publicação os dois ETFs que já são (HASH11) e poderão ser (QBTC11) na bolsa de valores brasileira. Como você percebeu ao longo desta publicação, a existência de mais uma forma simples e prática para se investir em bitcoin e criptomoedas é extremamente importante, e certamente resultará num fortalecimento ainda maior destas criptomoedas no mercado de investimentos brasileiros. Apesar de ainda termos apenas dois fundos de índice de criptomoedas, estes fundos já conquistaram muito destaque desde o seu lançamento (ou até mesmo antes do seu lançamento, como é o caso do QBTC11), e abrirão as portas para as ofertas de mais ETFs nas bolsas brasileiras.